El Citigroup, el Gobierno americano y los reguladores están de acuerdo en reembolsos al TARP.

El Citigroup anunció que ha llegado a un acuerdo con el gobierno americano y sus reguladores para devolver a los contribuyentes americanos los US$ 20 mil millones que el gobierno tiene en valores fiduciarios preferentes dentro del programa TARP y dar por terminado el acuerdo de loss-shearing con el gobierno (es un acuerdo entre los participantes en un sistema sobre la asignación de las posibles pérdidas derivadas de la quiebra de un participante del sistema o de todo sistema). El Citi inmediatamente emitirá US$ 20,5 mil millones de capital y deuda, constituido por US$ 17 mil millones en acciones comunes, con una over-allotment option (un acuerdo de suscripción provisional que permite a los miembros del sindicato adquirir acciones adicionales al precio de la oferta original) de US$ 2,55 mil millones, y US$ 3,5 mil millones de unidades de capital tangible (consistente en aproximadamente US$ 2.8 mil millones de contratos de adquisición de acciones comunes prepagadas (registrado como patrimonio) y de aproximadamente US$ 700 millones de pagarés subordinados (registrada como deuda). En relación con la oferta del Citi, el Tesoro Americano venderá hasta US$ 5 mil millones de las acciones comunes que posee en una oferta secundaria paralela. Después de la oferta secundaria, el tesoro Americano está sujeto a un período de 45 días de “lock-up”(es un monto predeterminado de tiempo siguiente a una oferta pública inicial durante la cual los empleados y colaboradores de la empresa a quienes se le dieron las acciones, no están autorizados a vender esas acciones. Generalmente es una condición para ejercer una opción de compra de los empleados). El Tesoro también ha anunciado que planea vender el remanente de sus acciones de manera ordenada en los próximos 6 a 12 meses. En adición, el Citi ha decidido emitir en enero del 2010 $ 1.7 mil millones de acciones ordinarias equivalentes para los empleados en lugar de dinero en efectivo, que de otro modo habrían recibido. Una vez que el Citi reembolse los US$ 20 mil millones de valores fiduciarios preferentes del TARP y al término del acuerdo loss-shearing, no podrá quedarse ya considerado como un beneficiario de la ayuda financiera excepcional bajo los principio del TARP en el 2010.



Nota: TARP es el Programa de Alivio a Activos en Problemas.